Transforme dívidas inadimplidas em capital líquido.
Aquisição de carteiras de NPL corporativas e de recebíveis. Você libera caixa e melhora indicadores; nós assumimos a recuperação. Operação confidencial, pagamento à vista após due diligence.
O que esta solução resolve
NPL (Non-Performing Loans) é o tipo de ativo que pesa duas vezes no balanço: ocupa linha de provisão sem gerar receita, e drena energia jurídica e operacional que poderia estar em outra frente. Vender essa carteira para quem se especializa em recuperá-la libera capital e melhora indicadores — frequentemente com deságio melhor do que o credor original teria conseguido recuperando por conta própria, considerando custo de tempo e oportunidade.
Análise e precificação inicial em até 15 dias
Aquisição de carteiras de R$ 1MM a R$ 500MM
Confidencialidade absoluta durante o processo
Pagamento à vista após due diligence
Por que escolher
Aquisição de Créditos NPL
Liquidez imediata em ativo parado
O crédito inadimplido vira caixa em sua conta após due diligence. Em vez de provisão crescente e expectativa de recuperação em 3-5 anos, recurso disponível para reinvestir no core do negócio.
Desocupação efetiva do balanço
A carteira sai do ativo da empresa após cessão. Indicadores melhoram (PDD, índices de inadimplência, retorno sobre ativos), e a equipe operacional libera tempo para frentes produtivas.
Precificação técnica detalhada
Avaliação considera idade do crédito, garantias, perfil do devedor, histórico de pagamento, estágio processual (quando há) e probabilidade de recuperação. Sem precificação genérica por percentual fixo da carteira.
Confidencialidade absoluta
Todo o processo sob NDA formal. Nenhum devedor é notificado da análise até que a cessão se concretize. Preserva relação com o mercado e a reputação institucional do cedente.
Aquisição de qualquer perfil
Operamos com créditos garantidos (com garantia real, fidejussória, recebíveis) e quirografários (sem garantia). Carteiras de varejo, corporativas, de financeiras, de empresas industriais ou de serviço.
Suporte jurídico completo na cessão
Toda a estruturação contratual da cessão é conduzida pelo time jurídico do Grupo Ciatos. Inclui notificação a devedores quando aplicável, transferência de garantias e registros.
Estrutura para volume relevante
Operamos carteiras de R$ 1 milhão a R$ 500 milhões. Para operações maiores, estruturamos via captação ou cessão a investidores parceiros — sem limite teórico no tamanho do negócio.
Time multidisciplinar dedicado
Análise feita por equipe que combina jurídico (avaliação processual, garantias), financeiro (modelagem de recuperação), tributário (impactos da cessão) e investigativo (perfil patrimonial do devedor).
Para quem a aquisição de NPL faz sentido
Venda de carteira inadimplida vale especialmente para empresas e instituições com volume relevante de NPL e necessidade clara de liquidez ou ajuste de indicadores. Para créditos individuais ou volumes muito pequenos, frequentemente vale recuperar diretamente.
→Instituições financeiras médias
Bancos, financeiras, cooperativas e fintechs com carteira de NPL relevante que pesa em PDD e capital regulatório. Cessão libera capacidade de novos créditos e melhora índices regulatórios.
→Empresas industriais e comerciais com recebíveis inadimplidos
Negócios com carteira de duplicatas, contratos ou recebíveis comerciais inadimplidos relevantes. Empresas que já passaram do ponto onde recuperação interna faz sentido.
→Empresas preparando captação ou venda
Negócios em processo de M&A, captação de investimento ou IPO frequentemente precisam limpar o balanço de ativos problemáticos para apresentar quadro mais favorável a investidores ou compradores.
→Empresas em reestruturação
Empresas em fase de reorganização financeira que precisam liberar capital de trabalho. Vender NPL frequentemente é mais rápido e seguro do que linha de crédito nova.
→Fundos e gestoras com carteiras herdadas
Gestoras com carteiras de créditos vinculadas a fundos que precisam encerrar posição ou liquidar parte do portfólio. Estrutura adequada para volume e complexidade.
Cenários em que esta solução é o caminho certo
Quando o custo de recuperar internamente supera o ganho
Time jurídico próprio, custas processuais, tempo de execução, gestão de cobrança — tudo isso tem custo. Em muitas carteiras, o deságio da cessão é menor do que o custo total de recuperar internamente nos próximos 3-5 anos.
Quando há necessidade de liquidez no curto prazo
Operação de M&A, expansão, reestruturação ou simplesmente alívio no caixa. NPL como ativo é zero liquidez no curto prazo — vender resolve.
Quando os indicadores precisam melhorar
Antes de captação, IPO ou venda, indicadores como ROA, PDD e qualidade da carteira influenciam diretamente o múltiplo da empresa. Limpar NPL pode aumentar valuation significativamente.
Quando o foco operacional precisa mudar
Empresa que está consumindo energia jurídica e operacional perseguindo inadimplência antiga, em vez de focar em crescimento ou em melhorar produção. Cessão libera essa energia.
Cenários em que outra abordagem faz mais sentido
Para créditos individuais de baixo valor
Operações de poucos milhões com poucos contratos. O custo da due diligence e formalização pode não compensar — vale recuperar internamente ou repassar a escritório especializado.
Quando há expectativa concreta de pagamento no curto prazo
Se o devedor está em negociação ativa e há indicação concreta de pagamento, ceder com deságio é entregar valor que poderia ser recuperado integralmente em semanas.
Quando a operação não está bem documentada
Carteira com documentação contratual frágil, dúvidas sobre titularidade ou garantias mal registradas. Antes de ceder, vale regularizar — carteira mal documentada gera deságio muito maior.
Modalidades de aquisição de NPL
Cada modalidade tem características de risco, prazo e estrutura jurídica próprias. A análise inicial define qual se aplica ao perfil da carteira.
Cessão definitiva sem coobrigação
Indicado para:
Cedentes que querem desocupar o balanço definitivamente e não pretendem manter exposição ao risco da carteira.
Aquisição definitiva da carteira; o cessionário (Ciatos Bank) assume integralmente o risco da recuperação. Cedente recebe o valor à vista e não tem responsabilidade futura.
Cessão com coobrigação
Indicado para:
Cedentes que confiam na qualidade da carteira mas querem antecipar o valor.
Cedente continua responsável caso a recuperação não atinja determinado patamar. Operação tem deságio menor em troca de manutenção parcial do risco.
Aquisição estruturada com pagamento em fases
Indicado para:
Carteiras de qualidade superior onde o cedente quer participar do valor recuperado.
Parte à vista, parte conforme recuperação ao longo do tempo. Combina liquidez inicial com upside ligado à efetividade da recuperação.
Aquisição via FIDC (Fundo de Investimento em Direitos Creditórios)
Indicado para:
Instituições com originação recorrente de crédito que precisa ser monetizada continuamente.
Estrutura via FIDC para volumes muito grandes ou perfis específicos. Permite cessão recorrente de carteira para empresas com originação contínua.
Cessão parcial seletiva
Indicado para:
Carteiras heterogêneas onde só parte se beneficia de cessão.
Aquisição de fatias específicas da carteira (por porte, perfil, status processual), em vez da carteira inteira. Útil quando o cedente quer manter parte para recuperação interna.
Estrutura completa para
a sua operação.
Tudo o que você precisa para tomar decisões financeiras com confiança e clareza.
O diferencial da aquisição de NPL Ciatos Bank
O mercado brasileiro de NPL tem grandes investidores institucionais e fundos especializados em distressed. Nosso diferencial é operar com agilidade e capacidade técnica integrada.
Decisão técnica em prazo curto
Análise preliminar em 15 dias, due diligence completa em 30-45 dias. Operações de bancos tradicionais frequentemente levam 3-6 meses no mesmo processo.
Time multidisciplinar nativo
Jurídico, financeiro, tributário e investigativo no mesmo time. Não precisamos coordenar três escritórios — o que reduz drasticamente o tempo de análise.
Capacidade de operar de R$ 1MM a R$ 500MM
Faixa que cobre desde carteiras pequenas (que grandes fundos não atendem) até operações de volume relevante. Versatilidade que poucos competidores oferecem.
Recuperação posterior eficiente
Por sermos especializados, a recuperação posterior à cessão tende a ser melhor que a média do mercado. Em estruturas com coobrigação ou pagamento em fases, isso vira ganho para o cedente também.
Documentação para due diligence de carteira
A análise técnica exige documentação completa da carteira e dos contratos subjacentes. Quanto mais organizada a documentação, mais ágil o processo e melhor o deságio.
Visão consolidada da carteira
- Relação completa dos créditos (devedor, saldo, idade, status)
- Histórico de provisão e baixas
- Indicadores de inadimplência (PDD, vintage analysis)
- Política de crédito original
- Histórico de tentativas de recuperação
Documentação por contrato
- Contratos originais assinados
- Documentação das garantias (matrículas, alienações, avais)
- Notificações de inadimplência
- Comprovantes de pagamentos parciais (se houver)
- Documentação processual (para créditos em ação judicial)
Documentação do cedente
- Contrato social e CNPJ
- Autorização societária para cessão (quando aplicável)
- Habilitação para operar como instituição financeira (quando aplicável)
- Política de cessão de carteira (quando há)
5 passos. Sem complicação.
Contato inicial sob NDA
Conversa preliminar para entender o perfil da carteira, volume, tipo de crédito e expectativa do cedente. NDA assinado antes de qualquer troca de documentação detalhada.
Análise preliminar
A partir da relação inicial dos créditos, fazemos análise top-down (indicadores agregados) e amostral. Em até 15 dias retornamos com indicativo de viabilidade e faixa de deságio.
Due diligence detalhada
Análise contrato a contrato (ou amostragem estatística para carteiras grandes). Jurídico, financeiro, garantias, processual. Prazo médio: 30-45 dias para carteiras médias.
Proposta vinculante
Apresentação de proposta firme com valor de aquisição, condições e prazo. Discussão de eventuais ajustes antes da formalização.
Formalização e pagamento
Contrato de cessão de créditos, registros aplicáveis, notificação aos devedores quando exigido. Pagamento à vista após formalização completa.
Tire suas dúvidas.
Termos técnicos explicados.
- NPL (Non-Performing Loan)
- Crédito inadimplido — normalmente com mais de 90 dias de atraso. Em instituições financeiras, gera obrigação de provisão (PDD) e classificação específica nos rating internos.
- PDD (Provisão para Devedores Duvidosos)
- Reserva contábil que instituições financeiras precisam constituir sobre créditos com risco de não pagamento. Aumenta conforme o atraso e reduz lucro líquido — venda de NPL libera essa provisão.
- Cessão de crédito
- Transferência formal da titularidade de um crédito do cedente para o cessionário. Regida pelo Código Civil e por regulamentação específica quando envolve instituições financeiras.
- Coobrigação
- Em cessão de crédito, é quando o cedente continua responsável caso a recuperação não atinja determinado patamar. Cessão sem coobrigação transfere integralmente o risco.
- Distressed assets
- Ativos com valor momentaneamente comprometido por questões financeiras ou jurídicas. NPL é o exemplo mais comum, mas inclui também imóveis em litígio, participações em RJ, recebíveis estressados.
- FIDC (Fundo de Investimento em Direitos Creditórios)
- Veículo regulamentado pela CVM usado para securitizar e gerir carteiras de créditos. Usado em estruturas de cessão recorrente de larga escala.
Sua carteira de inadimplência pode virar capital líquido.
Apresente o perfil da carteira em conversa inicial sob NDA. Em até 15 dias retornamos com indicativo de viabilidade e faixa de deságio — sem custo de análise preliminar.
Outras soluções relacionadas
Ver todasCompra e Venda de Precatórios
Liquidez para precatórios federais, estaduais e municipais
Recuperação de Créditos
Recuperação ativa de inadimplência com mapeamento patrimonial e modelo por êxito
Créditos Preferenciais
Antecipação de créditos com prioridade legal — falência, RJ, IPTU, condomínio, sucumbência
Compra e Venda de Precatórios
Liquidez para precatórios federais, estaduais e municipais
Sua próxima decisão
financeira pode mudar tudo.
Fale com um especialista do Ciatos Bank. Análise gratuita, sem compromisso, e com a profundidade que sua empresa merece.